护肤品企业上海上美打扮品股份有限公司(简称“上美大众”)于10月5日再度向港交所主板提交上市申请，摩根大通、中金公司601995）和中信证券为联席保荐人。此前，公司曾于2022年1月17日向港交所递表。上美整体旗下占有韩束、一叶子、赤色小象等着名品牌，实行多品牌组织。

　　根据招股书，募集本钱要紧用于：品牌修筑行为；扶助研发能力，经由稳固根本摸索和产品启发，仍旧品牌的继续改造；坚固临蓐及供给链能力，告急颠末奉贤工厂临蓐设施的装修正造、自动化安排升级及产能放大；弥补发售网络的广度和深度，坚硬产品的渗出率；改进数字化及讯休根本设施；营运本钱及其所有人寻常企业用途。

　　凭据对环球扮装操行业起色的游历，公司觉得多品牌策略是打造宇宙级化妆品企业的必定条目。而今，在多个品牌下需要品类庞杂的化妆品，主要包括韩束、一叶子和红色小象三个品牌。公司收入重要来自该三个品牌，于2019年、2020年、2021年及放弃2022年6月30日止六个月差别关共功烈总收入的86.6%、91.8%、92.2%及93.0%。

　　2022年上半年，韩束品牌共实现贸易收入约为6.04亿元，同比增长47.8%；一叶子共完结交往收入约为2.65亿元，同比增加21%；赤色小象告竣营业收入约为3.06亿元，同比增加24.2%。

　　根据弗若斯特沙利文呈文，按零售额计，2021年中原装扮品墟市的界限到达9468亿元；估计2026年将达14822亿元，2021年至2026年的复合年增加率为9.4%，大幅高于同期环球市集3.8%的复关年延长率。按2021年零售额揣度，公司在中国群众装扮品商场占领的市集份额为1.6%。2021年，上美群众是唯一拥有两个护肤品牌年零售额均逾越15亿元的国货装扮品公司。此外，血色小象于2021年零售额超过18亿元，在中原市集国东西牌母婴照拂产品中居首。团结份申诉也发挥，公司已自2015年至2021年连接七年按零售额计位列国货化妆品公司前五名。

　　凭单招股书，2019年至2021年，公司经交易绩完结逍遥增进。交易收入由2019年的28.74亿元舒服填补17.6%至2020年的33.82亿元，并进一步添补7.0%至2021年的36.19亿元，重要由于韩束及血色小象的收入加添，原因是其品牌闻名度抬高及线上发卖渠道的生意范围夸诞。毛利由2019年的17.49亿元弥补25.0%至2020年的21.87亿元，并进一步填补8.0%至2021年的23.61亿元，苛重由于收入填充。经调常年内利润(非国际财务陈述圭臬计量指标)由2019年的1.14亿元大幅补充至2020年的2.65亿元，并进一步填充47.4%至2021年的3.91亿元，吃紧由于韩束及红色小象发挥强劲令净利润增添。

　　2022年上半年，公司告终贸易收入约12.62亿元，同比消极31.1%。告终毛利8.2亿元，同比降低32.8%，紧张由于收入节减。经安排期内利润(非国际财务叙述模范计量指标)约为0.84亿元，同比低重59.2%。

　　公司通过线上渠路及线下渠途分销产品。线上渠路包括线上自营、线上零售商及线上分销商。线上自营模式下，公司通过第三方电商平台(急急囊括天猫、抖音、京东商城及快手)上的自营网店直接向收尾耗费者发卖产品。2019年至2021年，公司线上零售商的收入发扬强劲增长，主要由于公司巩固与线上零售商的互助，以提供更好地应对客户需要的产品。

　　韩束毛利率由2019年的59.6%增加至2020年的66.9%，紧张由于毛利率较高的渠途(如线上自营)形成的收入占比增添。毛利率由2020年的66.9%节俭至2021年的66.4%，告急由于在几多新兴电商平台(包罗抖音及速手)上进行的促销举动填充，毛利率偶然偏低，与商场惯例符闭，以仓猝抢占更多商场份额，毛利率节俭部分被毛利率较高的出卖渠道(如线上及线下零售商)收入占比填补所抵销。

　　资产负债比率由停顿2021年12月31日的29.9%上升至甩手2022年6月30日的54.3%，主要由于计息银行及其我们借钱总额由中止2021年12月31日的1.9亿元弥补至停止2022年6月30日的3.61亿元，而贮藏则由截止2021年12月31日的5.9亿元节俭至遏止2022年6月30日的4.51亿元。

　　芯片行业“大行动”！三星组织1.4nm芯片，布置2025年量产2nm“苦战”台积电，先辈制程芯片“卖爆了”

　　芯片行业“大举措”！三星结构1.4nm芯片，放置2025年量产2nm“鏖战”台积电，前辈制程芯片“卖爆了”

　　重磅！“大行解体”爆料人删帖，“风暴眼”瑞信闻声大涨！畴昔一周空头净额激增51%

　　沉磅！A股要害时光，多家公募发声！博时、安信、恒生前海、金信、红土改善

　　芯片行业“大举动”！三星组织1.4nm芯片，安排2025年量产2nm“死战”台积电，先辈制程芯片“卖爆了”

　　浸磅！“大行解体”爆料人删帖，“风暴眼”瑞信闻声大涨！昔日一周空头净额激增51%

　　投资者相干对付同花顺软件下载司法诠释运营许可相关全部人交情链接聘请英才用户体味安插涉未成年人违规内容举报算法推荐专项举报

　　不良音尘举报电话举报邮箱：增值电信买卖唆使答允证：B2-20090237